I. SVRHA

Opozivi trust za ostale beneficije nakon prestanka zaposlenja sadrži imovinu koja se ulaže radi akumuliranja zarade koja pomaže u plaćanju obaveze Okruga za ostale beneficije nakon prestanka zaposlenja. S vremena na vrijeme, zarada od ulaganja može premašiti iznos potreban za finansiranje obaveza Okruga za ostale beneficije nakon prestanka zaposlenja. Kada se to dogodi, statuti Minnesote dozvoljavaju Školskom odboru diskreciono pravo u korištenju viška imovine. Ova politika ima za cilj pružiti smjernice za proces donošenja odluka Školskog odbora u tim okolnostima.

II. OPŠTA IZJAVA O POLITICI

Član 471.6175, pododstavak 7 (a) Statuta Minnesote, zahtijeva da se imovina trusta mora koristiti za isplatu pravno obavezujućih naknada bivšim službenicima i zaposlenicima nakon prestanka radnog odnosa, osim ako ne postoji jedan od sljedećih uvjeta:

1. Došlo je do promjene u državnom ili saveznom zakonu koja utiče na obaveze te političke podjedinice ili javnog subjekta za beneficije nakon prestanka zaposlenja
2. Došlo je do promjene demografskog sastava zaposlenika te političke podjedinice ili javnog subjekta koji ispunjavaju uvjete za naknade nakon prestanka zaposlenja
3. Došlo je do promjene odredbi ili uslova za beneficije nakon prestanka zaposlenja u toj političkoj podjedinici ili javnom subjektu, uključujući, ali ne ograničavajući se na, dio troškova koje zaposlenici koji ispunjavaju uslove moraju platiti da bi ostvarili beneficije
4. Postoje i drugi faktori koji imaju značajan uticaj na aktuarski utvrđene obaveze te političke podjedinice ili javnog subjekta za beneficije nakon prestanka zaposlenja, u kom slučaju bilo koji iznos koji prelazi 100 posto aktuarski utvrđenih obaveza te političke podjedinice ili javnog subjekta za beneficije nakon prestanka zaposlenja, kako je utvrđeno prema standardima Odbora za vladine računovodstvene standarde, može se povući i koristiti u bilo koju svrhu.

S obzirom na činjenicu da se imovina OPEB Trusta ulaže u iste vrste vrijednosnih papira kao i Udruženje državnih penzionera i Udruženje penzionera javnih službenika, na vrijednost imovine Trusta utjecat će i dobici i gubici u tržišnim procjenama.

Nadalje, na procjenu ugovorenih obaveza utjecat će i stope premija zdravstvenog osiguranja za penzionere, pri čemu se obaveza smanjuje kada su buduće stope premija niže od aktuarski projiciranih, a obaveza se povećava kada su buduća povećanja premija veća od aktuarski projiciranih.

Budući da je naša fiducijarna dužnost prema penzionerima da uvijek osiguramo da je 100% ugovornih obaveza pokriveno imovinom povjereništva, razborito je u svakom trenutku održavati imovinu iznad 100% ugovornih obaveza kako bismo se mogli suočiti s situacijama kada tržišne sile mogu smanjiti imovinu povjereništva.

Stoga bi Minnetonka OPEB Revocable Trust Fund trebao održavati stanje imovine od 115% ugovornih obaveza, kako je utvrđeno godišnjim aktuarskim proračunima. Povlačenje imovine treba biti ograničeno na dio imovine koji prelazi 115% aktuarski utvrđenog iznosa ugovornih obaveza.

Povlačenje imovine ispod 115% može se izvršiti uz odobrenje Školskog odbora. U skladu sa statutima Minnesote, ni u kom slučaju se ne smiju vršiti povlačenja koja bi nivo imovine spustila ispod 100% aktuarski utvrđenih obaveza.

Pravne reference:
Statut Minnesote 471.6175 Pododstavak 7 (a)

Recenzirano: 16. decembra 2010.
Odobreno: 6. januara 2011.